Краткосрочные обязательства Определение

Что такое текущие обязательства?

Краткосрочные обязательства — это краткосрочные финансовые обязательства компании, которые подлежат погашению в течение одного года или в рамках обычного операционного цикла. Операционный цикл, также называемый циклом конвертации денежных средств, — это время, которое требуется компании, чтобы закупить товарно-материальные запасы и преобразовать их в наличные от продаж. Примером текущего обязательства являются деньги, причитающиеся поставщикам в виде кредиторской задолженности.

Ключевые выводы

  • Краткосрочные обязательства — это краткосрочные финансовые обязательства компании, которые подлежат погашению в течение одного года или в рамках обычного операционного цикла.
  • Краткосрочные обязательства обычно погашаются с использованием оборотных активов, которые представляют собой активы, которые используются в течение одного года.
  • Примеры краткосрочных обязательств включают кредиторскую задолженность, краткосрочную задолженность, дивиденды и векселя к оплате, а также задолженность по налогу на прибыль.

Понимание текущих обязательств

Краткосрочные обязательства обычно погашаются с использованием оборотных активов, которые представляют собой активы, которые используются в течение одного года. Оборотные активы включают денежные средства или дебиторскую задолженность, то есть деньги, которые покупатели должны продать. Отношение текущих активов к текущим обязательствам является важным фактором для определения постоянной способности компании погашать свои долги в срок.

Кредиторская задолженность обычно является одним из крупнейших счетов текущих обязательств в финансовой отчетности компании и представляет собой неоплаченные счета-фактуры поставщика. Компании стараются согласовывать даты платежей, чтобы их дебиторская задолженность была получена до того, как кредиторская задолженность будет причитаться поставщикам.

Например, компания может иметь 60-дневные сроки выплаты денег своему поставщику, в результате чего от клиентов требуется оплатить в течение 30-дневного срока. Текущие обязательства также могут быть погашены путем создания нового текущего обязательства, такого как новое краткосрочное долговое обязательство.

Ниже приведен список наиболее распространенных текущих обязательств, которые находятся в балансе:

  • Кредиторская задолженность
  • Краткосрочная задолженность, такая как банковские ссуды или коммерческие бумаги, выпущенные для финансирования операций
  • Дивиденды, подлежащие выплате
  • Векселя к оплате — основная часть непогашенной задолженности
  • Текущая часть отложенного дохода, например предоплата клиентов за незавершенную или еще незавершенную работу.
  • Текущие сроки погашения долгосрочной задолженности
  • Проценты к уплате по непогашенной задолженности, включая долгосрочные обязательства
  • Налог на прибыль, подлежащий уплате в течение следующего года

Иногда компании используют счет, называемый «прочие текущие обязательства», в качестве всеобъемлющей статьи в своих балансовых отчетах, чтобы включить все другие обязательства, подлежащие выплате в течение года, которые не классифицируются в других рубриках. Счета текущих обязательств могут различаться в зависимости от отрасли или в соответствии с различными государственными постановлениями.

Аналитики и кредиторы часто используют коэффициент текущей ликвидности. Коэффициент текущей ликвидности измеряет способность компании выплатить краткосрочные финансовые долги или обязательства. Коэффициент, который рассчитывается путем деления текущих активов на краткосрочные обязательства, показывает, насколько хорошо компания управляет своим балансом для погашения краткосрочной и кредиторской задолженности. Он показывает инвесторам и аналитикам, достаточно ли у компании текущих активов на балансе для погашения или погашения своей текущей задолженности и прочей кредиторской задолженности.

Коэффициент быстрой ликвидности представляет собой ту же формулу, что и коэффициент текущей ликвидности, за исключением того, что он заранее вычитает стоимость общих запасов. Коэффициент быстрой ликвидности является более консервативным показателем ликвидности, поскольку он включает только текущие активы, которые могут быстро конвертируются в денежные средства для погашения текущих обязательств.

Число выше единицы идеально подходит как для текущего, так и для коэффициента быстрой ликвидности, поскольку оно демонстрирует наличие большего количества оборотных активов для выплаты текущих краткосрочных долгов. Однако, если число слишком велико, это может означать, что компания не использует свои активы так хорошо, как в противном случае.

Хотя текущие и быстрые коэффициенты показывают, насколько хорошо компания конвертирует свои оборотные активы для оплаты текущих обязательств, очень важно сравнивать коэффициенты с компаниями в той же отрасли.

Анализ текущих обязательств важен для инвесторов и кредиторов. Банки, например, перед предоставлением кредита хотят знать, своевременно ли собирает компания — или получает ли она оплату — по своей дебиторской задолженности. С другой стороны, важна и своевременная оплата кредиторской задолженности компании. Как текущие, так и быстрые коэффициенты помогают при анализе финансовой платежеспособности компании и управлении ее текущими обязательствами.

Учет текущих обязательств

Когда компания определяет, что получила экономическую выгоду, которую необходимо выплатить в течение года, она должна немедленно зарегистрировать кредитную запись для текущего обязательства. В зависимости от характера полученной выгоды бухгалтеры компании классифицируют ее либо как актив, либо как расходы, по которым будет получена дебетовая запись.

Например, крупный производитель автомобилей получает партию выхлопных систем от своих поставщиков, которым он должен заплатить 10 миллионов долларов в течение следующих 90 дней. Поскольку эти материалы не сразу запускаются в производство, бухгалтеры компании регистрируют кредитовую проводку по счетам к оплате и дебетовую проводку по инвентарным запасам, счету активов, на сумму 10 миллионов долларов. Когда компания выплачивает остаток средств поставщикам, она дебетует кредиторскую задолженность и зачисляет наличные на сумму 10 миллионов долларов.

Предположим, компания получает услуги по составлению налоговой отчетности от внешнего аудитора, которому она должна заплатить 1 миллион долларов в течение следующих 60 дней. Бухгалтеры компании регистрируют дебетовую проводку в размере 1 миллиона долларов на счету расходов на аудит и кредитовую запись в размере 1 миллиона долларов на счету прочих текущих обязательств. Когда производится платеж в размере 1 миллиона долларов, бухгалтер компании делает дебетовую запись в размере 1 миллиона долларов по счету прочих текущих обязательств и кредит в размере 1 миллиона долларов по счету денежных средств.

Пример текущих обязательств

Ниже приведен пример текущих обязательств с использованием консолидированного баланса Macy’s Inc. (M) из отчета компании за 10 квартал от 3 августа 2019 года.

  • Мы видим, что краткосрочная задолженность компании за этот период составляет 6 миллионов долларов.
  • Кредиторская задолженность была разделена на две части: кредиторская задолженность по товарам на общую сумму 1,674 миллиарда долларов и прочая кредиторская задолженность и начисленные обязательства на общую сумму 2,739 миллиарда долларов.
  • Macy’s должна была заплатить 20 миллионов долларов налогов.
  • Общие обязательства на август 2019 года составили 4,439 миллиарда долларов, что практически не изменилось по сравнению с 4,481 миллиардами долларов за тот же отчетный период годом ранее.

Изображение Сабрины Цзян © 2020

Часто задаваемые вопросы

Почему инвесторы заботятся о текущих обязательствах?

Анализ текущих обязательств важен для инвесторов и кредиторов. Банки, например, перед предоставлением кредита хотят знать, своевременно ли собирает компания — или получает ли она оплату — по своей дебиторской задолженности. С другой стороны, своевременная оплата кредиторской задолженности также важна. Как текущие, так и быстрые коэффициенты помогают при анализе финансовой платежеспособности компании и управлении ее текущими обязательствами.

Какие текущие обязательства отражены в балансе?

Наиболее распространенные краткосрочные обязательства, отражаемые в балансе, включают кредиторскую задолженность, краткосрочную задолженность, такую ​​как банковские ссуды или коммерческие бумаги, выпущенные для финансирования операций, дивиденды к выплате. векселя к оплате — основная часть непогашенного долга, текущая часть отсроченного дохода, такая как предоплата клиентов за незавершенную или незавершенную работу, текущие сроки погашения долгосрочной задолженности, проценты к уплате по непогашенной задолженности, включая долгосрочные обязательства, и подоходный налог, подлежащий уплате в течение следующего года. Иногда компании используют счет, называемый «прочие текущие обязательства», в качестве всеобъемлющей статьи в своих балансовых отчетах, чтобы включить все другие обязательства, подлежащие выплате в течение года, которые не классифицируются в других рубриках.

Что такое коэффициент текущей ликвидности?

Аналитики и кредиторы часто используют коэффициент текущей ликвидности, который измеряет способность компании выплатить краткосрочные финансовые долги или обязательства. Коэффициент, который рассчитывается путем деления текущих активов на краткосрочные обязательства, показывает, насколько хорошо компания управляет своим балансом для погашения краткосрочной и кредиторской задолженности. Он показывает инвесторам и аналитикам, достаточно ли у компании текущих активов на балансе для погашения или погашения своей текущей задолженности и прочей кредиторской задолженности.

Что такое текущие активы?

Текущие активы представляют собой все активы компании, которые, как ожидается, будут удобно проданы, потреблены, использованы или исчерпаны в ходе стандартных деловых операций в течение одного года. Оборотные активы появляются на балансе компании и включают денежные средства, их эквиваленты, дебиторскую задолженность, товарные запасы, рыночные ценные бумаги, предоплаченные обязательства и другие ликвидные активы. Краткосрочные обязательства обычно погашаются за счет оборотных активов.

Поделитесь с друзьями

Address
304 North Cardinal St.
Dorchester Center, MA 02124

Work Hours
Monday to Friday: 7AM - 7PM
Weekend: 10AM - 5PM