ETF или акции отдельно — во что лучше вкладывать деньги

Инвесторы-новички на фондовой бирже видят в списке множество доступных финансовых инструментов. Напрашивается вопрос: «что лучше купить: акции или ETF?». В этой статье мы познакомим со всеми нюансами и тонкостями инвестиций в отдельные акции и ETF фонды.

1. Введение в акции для начинающих

Акция — это долевые ценные бумаги, дающие право на владение частью компании. Чем большим числом акций владеет инвестор, тем больше его доля участия в бизнесе.

Современная экономическая система подразумевает наличие разумной инфляции, мировая экономики в среднем растёт, поэтому прибыли компаний тоже постепенно растут. Это вызывает рост стоимости акций.

Акционеры получают прибыль за счёт двух составляющих:

  1. Курсовой рост стоимости (купили дешевле, продали дороже);
  2. Получение дивидендов;

Более подробно про акции можно прочитать в статьях:

2. Введение в ETF для начинающих

ETF (Exchange Traded Fund) — это биржевой фонд, торгуемый на фондовой бирже.

В составе ETF могут содержатся различные виды активов. Например, есть ETF на:

Самыми популярными ETF является на фондовые индексы. Покупая такой фонд, инвестор инвестирует сразу во весь фондовый рынок акций. Эти фонды на больших промежутках времени оказываются самыми доходными.

Купить и продавать их можно как обычные акции в любой момент работы фондовой биржи. Расчёт и поставка ценных бумаг проходят в режиме торгов Т+2 (через два дня после покупки).

3. Проблема выбора: акции vs ETF

Таблица сравнения акций и ETF:

Акции ETF
Доходность Потенциально выше Среднерыночная
Риски Больше Меньше за счёт широкой диверсификации
Комиссии Отсутствуют Комиссия составляет до 1% и уже включена в стоимость фонда. Далее будет дано примечание по этому поводу
Время и знания Требуется время и опыт на выбор хороших акций Можно просто равномерно докупать один фонд, не требует временных затрат
Дивиденды Выплачиваются (есть исключения, где компании не платят дивиденды) Реинвестируются в стоимость ПАЯ (докупаются компании, тем самым увеличивая доли)
Налоги на дивиденды Нужно платить Есть фонды, которые имеют льготы, позволяющие не платить налоги на дивиденды

Комиссия ETF

БПИФ (те же ETF, но с российскими особенностями) не платят налоги на дивиденды. С учётом того, что средняя дивидендная доходность фондового индекса Мосбиржи составляет 6,7%, то затраты инвестора на налоги составляют 6,7% × 0,13 = 0,871%. Плюс ещё затраты на торговый оборот при покупке акций. А так БПИФ всё делает сам. Поэтому инвестор фактически освобождён от неё.

Минимальные комиссии составляют из всех БПИФ у двух фондов:

  • VTBX — 0,78%;
  • TMOS — 0,79%;

Акции являются более доходным вариантом, но с другой стороны, более рискованным. Отдельно взятые компании могут значительно обогнать фондовый индекс и принести владельцам десятки и сотни процентов годовых. Но и риски потери также выше. Например, биржевые котировки могут обвалится из-за каких-то негативных событий.

ETF фонд отображает динамику рынка в целом. Инвесторы получают просто среднерыночную доходность. На большее рассчитывать не приходится.

Советую прочитать статьи для самостоятельного выбора акций:

Если вы опытный инвестор и можете выбрать недооценённые акции с потенциалом роста, то можно пользоваться этим. Если же нет никакой уверенности, то лучше использовать фонды.

Итоги:

Сложно ответить, что лучше для новичков: акции или ETF. На нашем рынке не так много голубых фишек, поэтому даже с небольшим бюджетом можно составить портфель, напоминающий фондовый индекс. С другой стороны, ETF всё упрощает до максимума. Стоимость одного фонда от 5 до 3000 рублей в среднем.

Оригинал

Поделитесь с друзьями

Address
304 North Cardinal St.
Dorchester Center, MA 02124

Work Hours
Monday to Friday: 7AM - 7PM
Weekend: 10AM - 5PM